Az S&P 500 index a világ egyik legfontosabb tőzsdeindexe, amelyet a befektetők, elemzők és gazdasági szakértők egyaránt referenciapontként használnak. Jelentősége abban rejlik, hogy széles körű képet ad az amerikai gazdaság és részvénypiac teljesítményéről, hiszen a legnagyobb, legismertebb vállalatokat foglalja magában.
Mivel gyakran hivatkoznak erre az indexre a gazdasági hírekben, befektetési elemzésekben, sőt, még a hosszú távú portfóliók kialakításában is lehet szerepe, így cikkünkben megkíséreljük összefoglalni, mit kell tudni az S&P 500-ról. Cikkünk információs anyagát az iO Charts szakmai blogcikkeiből merítettük – ha érdekel a téma, itt bővebben is olvashatsz a befektetések világáról.
Mi az a S&P 500 index?
Az index teljes neve a következőképp hangzik: Standard and Poor’s 500, súlyozásának alapját a piaci kapitalizáció adja – eredetileg az Egyesült Államok 500 legnagyobb vállalatát tömörítette.
Története egészen 1860-ig nyúlik vissza, amikor a Poor’s Publishing megalapítása által létrejött a pénzügyi információszolgáltatás elődje. A ma is ismert Standard & Poor’s vállalat 1941-ben jött létre, amikor a korábban említett cég egyesült a Standard Statistics Company-val.
Az index 1957-ben nyerte el mai formáját, ám a fejlődése folyamatos. Egyik különlegessége, hogy 2005 óta ún. “float-adjusted capitalization-weighting” módszert alkalmaz, ami azt jelenti, hogy csakis a ténylegesen forgalomban lévő részvényeket veszi alapul a súlyozásnál. Ma már 505 vállalatot tartalmaz, ugyanis egyes vállalatok több részvényosztállyal is szerepelnek benne.
Miért éri meg felkerülni az S&P 500 listájára?
Az indexbe való bekerülés egy szigorúan szabályozott folyamat, melyet a S&P Global Inc. bizottsága felügyel.
Az első lépésben a vállalatnak teljesítenie kell bizonyos feltételeket: amerikai cégnek kell lennie, legalább 13,1 milliárd dolláros piaci kapitalizációval kell rendelkeznie, továbbá fontosak a megfelelő likviditású részvények és az, hogy elérhetőek legyenek a New York-i tőzsdéken vagy a NASDAQ-on. Mindezeken felül a részvények legalább 50%-nak szabadon forgalmazhatónak kell lennie, és pozitív eredményt kell felmutatni az elmúlt negyedév összteljesítménye alapján.
Mindezek teljesítése viszont önmagában még nem elég: az említett bizottság hozza majd meg a végső döntést.
A szigorú feltételek ellenére nagyonis megéri bekerülni az indexbe: ez jelentős láthatóságot és presztízst biztosít az adott vállalat számára. Rengeteg befektető figyelmét felkeltik az itt szereplő cégek, ami egyértelműen pozitív és lehetőséget ad a további fejlődésre.
Érdekel a tőzsde világa?
Az S&P 500 index témaköre rendkívül érdekes, melyet még sok-sok oldalon keresztül tudnánk fejtegetni. Ha érdekelnek az ilyen és ehhez hasonló tartalmak, akkor az iO Charts oldalán megéri szétnézned.
Az említett weblapon számos érdekes és hasznos cikket találsz a tőzsdei és crypto befektetések kapcsán – ha felkeresed, megfontoltabb és tudatosabb pénzügyi döntéseket hozhatsz.